ترقب كبير.. الدولار يتماسك قبل صدور بيانات التضخم الأمريكية وجلسة المركزي الأوروبي القادمة

أسعار الذهب اليوم تحت تأثير ارتفاع الدولار الأمريكي وتأملات خفض الفائدة الأمريكية تتراجع أسعار الذهب اليوم في الأسواق الأوروبية لتبتعد عن مستوياتها العليا السابقة، بينما يفرض ارتفاع الدولار الأمريكي في سوق الصرف الأجنبي ضغطًا على المعدن الأصفر، وسط ترقب المستثمرين لأدلة قوية بشأن احتمالات خفض الفائدة الأمريكية التي قد تحدد توجه السوق في الفترة المقبلة.

تأثير ارتفاع الدولار الأمريكي على أسعار الذهب اليوم وسوق الصرف

شهد الذهب هبوطًا ملحوظًا في السوق الأوروبية يوم الخميس، حيث انخفضت الأسعار بنسبة 0.5% لتصل إلى 3,621.62 دولارًا للأونصة، مقارنة بمستوى افتتاح التعاملات عند 3,640.59 دولارًا، وبلغ أعلى مستوى خلال الجلسة 3,649.21 دولارًا، وذلك نتيجة نشاط عمليات التصحيح وجني الأرباح بعد وصول الأسعار إلى أعلى مستوياتها على الإطلاق عند 3,674.80 دولارًا للأونصة يوم الأربعاء. ويرتبط هذا التراجع بتعزيز ارتفاع مستويات الدولار الأمريكي في سوق الصرف الأجنبي، حيث ارتفع مؤشر الدولار حوالي 0.2% ليواصل مكاسبه للجلسة الثالثة على التوالي، ما جعل السبائك الذهبية المسعرة بالدولار أقل جاذبية للمشترين الذين يحملون عملات أخرى.

توقعات خفض الفائدة الأمريكية وتأثيرها على أسعار الذهب اليوم

عززت بيانات أسعار المنتجين الضعيفة في الولايات المتحدة من احتمالات خفض أسعار الفائدة من قبل الاحتياطي الفيدرالي في الاجتماع المقبل، حيث أظهرت أرقام أغسطس قراءات سنوية أقل من التوقعات مع تسجيل انكماش غير متوقع شهريًا، مما يشير إلى تباطؤ محتمل في أسعار المستهلكين خلال سبتمبر. ووفقًا لأداة “فيد ووتش” التابعة لمجموعة CME، فإن تسعير احتمالات خفض أسعار الفائدة الأمريكية بنحو 25 نقطة أساس في اجتماع سبتمبر مستقر عند 100%، وفي حال الخفض 50 نقطة أساس فهو منخفض عند 8%، كما أن نفس الاحتمالات قائمة لاجتماع أكتوبر مع 100% لتخفيض 25 نقطة أساس و6% لتخفيض 50 نقطة أساس. وفي انتظار صدور بيانات مؤشر أسعار المستهلكين لشهر أغسطس اليوم، والتي يتوقع أن يرتفع مؤشر أسعار المستهلكين الإجمالي بنسبة 2.9% سنويًا مقارنة بـ2.7% في يوليو، فيما من المتوقع أن يبقى مؤشر أسعار المستهلكين الأساسي ثابتًا عند 3.1%.

توقعات أداء الذهب اليوم وتحركات صندوق SPDR في ظل المتغيرات الاقتصادية

يرى المحلل الاستراتيجي لأسواق المال إيليا سبيفاك أن أسعار الذهب اليوم تتمسك بمكاسبها الأخيرة مع ترقب الأسواق لقراءة مؤشر أسعار المستهلك الأمريكي وتأثيرها على توقعات خفض الفائدة من قبل الاحتياطي الفيدرالي، حيث يشير الاتجاه الحالي إلى مزيد من الارتفاع، إلا أن تقرير أسعار المستهلك القوي قد يدعم الدولار ويضغط على الذهب على المدى القصير، مما قد يؤدي إلى تراجع مؤقت في الأسعار. مع ذلك، يوضح سبيفاك أن الخسائر المحتملة قد تكون محدودة بسبب استمرار رهانات السوق على خفض أسعار الفائدة حتى مع تأجيل محتمل للأمر. وعلى صعيد حيازات الذهب، أظهر صندوق SPDR Gold Trust، أكبر صناديق المؤشرات المدعومة بالذهب، زيادة في حيازاته بنحو 0.28 طن متري، ليصل الإجمالي إلى 979.96 طن متري، مرتدًا من أدنى مستوى له منذ 29 أغسطس. ومن الناحية الفنية، يستجمع سعر الذهب قواه الإيجابية في ظل هذه المتغيرات، مع استمرار التوقعات بمواصلة ارتداده خلال جلسة اليوم.

• انخفاض أسعار الذهب اليوم بنسبة 0.5% إلى 3,621.62 دولارًا للأونصة
• ارتفاع مؤشر الدولار بنسبة 0.2% للجلسة الثالثة على التوالي
• احتمال خفض الفائدة الأمريكية بنسبة 100% في سبتمبر وأكتوبر بنحو 25 نقطة أساس
• صدور بيانات التضخم الأمريكية اليوم وتأثيرها المتوقع على أسعار الذهب
• زيادة حيازات صندوق SPDR Gold Trust إلى 979.96 طن متري